ΓΔ ΜΕΤΡΗΣΗ ΑΝΟΔΙΚΟΥ-ΚΑΘΟΔΙΚΟΥ ΚΑΙ ΒΑΣΙΚA ΣΕΝΑΡΙA

Αναμένεται η εξέλιξη της διόρθωσης
(1) με τεθλασμένη (πιθανότητα 35%) ή
(2) με τρίγωνο (πιθανότητα 35%) με συσσώρευση στα παρόντα επίπεδα.
ή η κάλυψη αρχικά των ανοδικών υπολοίπων προς τις 850, 855 και 863.40 μονάδες και μετά η κίνηση προς τα προηγούμενα υψηλά  (πιθανότητα 30%)

Στην ανάλυση του ΓΔ στις 31/1/2018 εδώ https://eurobyte.blogspot.gr/2018/01/blog-post_31.html
είχε αναφερθεί ότι βρισκόμαστε στο 4 του 5 του 5 του 3 και ότι έλειπε άλλο ένα ανοδικό μέ νέο υψηλό κοντά στις 900 μονάδες για να λήξει το 5 του 5 του 5 του 3. Έγινε ακριβώς αυτό τις 2 ημέρες που ακολούθησαν και έκτοτε ξεκίνησε το 4 διορθωτικό όπως αναμενόταν.

ΒΑΣΙΚΟ ΣΕΝΑΡΙΟ (ΠΙΘΑΝΟΤΗΤΑ 70%)
ΣΤΟΧΟΣ ΣΕ ΠΕΡΙΠΤΩΣΗ ΤΕΘΛΑΣΜΕΝΗΣ ΔΙΟΡΘΩΣΗΣ 797.50 & 765 ΜΟΝΑΔΕΣ (35%)
ΣΤΟΧΟΣ ΣΕ ΠΕΡΙΠΤΩΣΗ ΤΡΙΓΩΝΟΥ… ΣΥΣΣΩΡΕΥΣΗ ΓΥΡΩ ΑΠΟ ΤΑ ΠΑΡΟΝΤΑ ΕΠΙΠΕΔΑ (35%)

Το σενάριο αυτό απεικονίζεται με τα πράσινα γράμματα. Σύμφωνα με αυτό βρισκόμαστε σε διορθωτικό σχηματισμό ενός διπλού τριαριού ο οποίος θα συμπληρωθεί και ενδεχόμενα θα ολοκληρωθεί είτε 1) με ένα τρίγωνο που κάποια στιγμή θα σπάσει πάνω για το τελικό προωθητικό 5 με νέα υψηλά, είτε 2) με συνέχιση της διόρθωσης με μία τεθλασμένη, δηλ με ένα καθ 5κυματικό, ένα τριάρι πάνω και το τελικό 5άρι καθοδικό (με νέα χαμηλά) που θα ολοκληρώσει την διόρθωση. Δηλ. μιλάμε για σχηματισμό WXY από τον οποίον λείπει το τρίγωνο ή η τελική τεθλασμένη διόρθωση (δηλ το Υ). Κάτι τέτοιο θα καθυστερήσει χρονικά το πέρας της διόρθωσης, και θα ταλαιπωρήσει αλλά θεωρείται ως το βασικό σενάριο αυτή τη στιγμή.
Για να πραγματοποιηθεί το πέρας του διορθωτικού με τρίγωνο αυτό θα απαιτηθεί χαμηλό Volatility στους ξένους δείκτες με ενδεχόμενη θετική πορεία στη συνέχεια. Σε αντίθετη περίπτωση ο σχηματισμός θα ολοκληρωθεί με τεθλασμένη διόρθωση δίνοντας νέα χαμηλά.
Σε περίπτωση που ο σχηματισμός ακολουθηθεί από τρίγωνο θα γίνει συσσώρευση στα τρέχοντα επίπεδα, ενώ αν ακολουθηθεί από τεθλασμένη διόρθωση θα βρεθεί σε επίπεδα: Y=61.8% του W ή Y=W δηλ στις 797.5 και τις 765 αντίστοιχα.

ΔΕΥΤΕΡΕΥΟΝ ΣΕΝΑΡΙΟ (ΠΙΘΑΝΟΤΗΤΑ 30%) ΣΤΟΧΟΣ Η ΠΕΡΙΟΧΗ ΤΩΝ 896-900 ΜΟΝΑΔΩΝ ΚΑΙ ΜΕΤΑ ΑΥΤΗ ΤΩΝ 790-820
Θεωρούμε το διορθωτικό κομμάτι μέχρι στιγμής ως Α με εσωτερικό 3αρι abc και έληξε στο χαμηλό των 811.54 και την διόρθωση επίπεδη 3-3-5. Σύμφωνα με τη θεωρία λείπει ένα Β το οποίο οφείλει να κινηθεί αρχικά κοντά στο σημείο εκκίνησης του Α δηλ κοντά στις 896 μονάδες ή και λίγο πιο πάνω (expanded flat) και στη συνέχεια να ξαναβρεθεί κοντά στο Α δηλ στην περιοχή των 811.54 είτε λίγο πάνω  είτε λίγο κάτω ανάλογα με το που θα τερματίσει το Β και συνήθως με ισότητα με το Α.
Πρώτα σημεία στάσης είναι οι 850, 855 και 863.40 μονάδες.

Οι πιθανότητες των σεναρίων μπορούν να αλλάξουν αν αλλάξει σημαντικά η εικόνα σε DAX και DOW ή φυσικά αν συμβεί κάποιο είτε πολύ αρνητικό είτε πολύ θετικό γεγονός σε εμάς.
Π.χ. Εμπλοκή με Τουρκία, Αναγγελία εκλογών, εξελίξεις στο θέμα του χρέους κλπ…
Επίσης σημαντικό θα είναι αν ο ΔΤΡ σπάσει πάνω τις 932 μονάδες σε κλείσιμο.

ΣΧΟΛΙΟ ΚΑΙ ΕΚΤΙΜΗΣΗ ΑΓΟΡΑΣ 20/2/2017

Στη γενική εικόνα η αγορά είναι κάπως αλλοπρόσαλλη με ανοιχτό κάθε ενδεχόμενο.
Πολλά χαρτιά στα υψηλά τους (όπως και ο FTSEM) είχαν λήξη κίνησης και δείχνουν οτι πάνε για καλή διόρθωση.

Οι τράπεζες από την άλλη μέχρι στιγμής κρατούν σχετικά τα επίπεδά τους σαν ξαφνικά να έγιναν τα blue chips του ΧΑΑ.

Ο FTSE αντέδρασε ήδη μέχρι το 50% του όλου πτωτικού κάνοντας 4 ανοδικά κεριά, ενώ ο FTSEM έχει κάνει όλο κι όλο 1 ανοδικό κερί και δεν έχει διορθώσει ούτε καν μέχρι το 38.2% του όλου καθοδικού δείχνοντας αδυναμία.

Η Αμερική τα πάει πολύ καλά και έφτασε όπως αναμενόταν το 61.8% φιμπο του όλου πτωτικού παρόλο που έκλεισε από κάτω.
Ο DAX όμως μας φρενάρει και εξακολουθεί να δείχνει αδυναμία, υστερώντας πολύ στην αντίδρασή του σε σχέση με τους αμερικάνικους δείκτες. Δεν έχει φτάσει ούτε καν στο 38.2% του όλου πτωτικού ακόμα, αλλά από την άλλη έχει δημιουργήσει μια όμορφη διαφωνία στον rsi που προδιαθέτει για καλή αντίδραση, άσχετα αν μέχρι στιγμής δεν την έχει δώσει.

Σ’αυτή τη φάση θα πρέπει να ΑΠΟΚΛΕΙΣΤΕΙ ΤΟ ΕΝΔΕΧΟΜΕΝΟ ΝΑ ΕΧΕΙ ΛΗΞΕΙ ΤΟ ΔΙΟΡΘΩΤΙΚΟ ΚΑΙ ΝΑ ΠΗΓΑΙΝΟΥΜΕ ΓΙΑ ΠΡΟΩΘΗΤΙΚΟ 5 ΣΕ ΝΕΑ ΥΨΗΛΑ.
Και αυτό έχει να κάνει και με την πιθανότητα (που θεωρείται πολύ μεγάλη) να μην έχει λήξει το διορθωτικό, δηλ το παρόν ανοδικό να αποτελεί κομμάτι του διορθωτικού σχηματισμού που ξεκίνησε από τα υψηλά των 896 μονάδων.

Τοποθετήσεις μπορεί να κάνει κανείς πλέον μόνο σε διασπάσεις γραμμών και όχι σε επίπεδα μέχρι που να λήξει ο σχηματισμός αυτός και να ξεκαθαρίσει το τοπίο.
Επίσης τα στοπ που εχουν οριστεί πρέπει να κρατηθούν πάσει θυσία από όσους είναι τοποθετημένοι.

ΚΙΝΗΣΗ INTRADAY
Τώρα για σήμερα Τρίτη… Αναμένεται διορθωτική κίνηση και αν πάμε σε τεθλασμένη να ξεκινήσει το Α καθοδικό.
838.30-850 το αναμενόμενο έυρος.
Σε περίπτωση που σπάσει κάτω το 838.30 επόμενα σημεία είναι το 834 και το 826.
Σε περίπτωση που ακολουθηθεί το δευτερεύον σενάριο με τις λιγότερες πιθανότητες μια θετική ημέρα μπορεί να κινηθεί στο εύρος 843-855.
DAX 12610, 13000
DOW 25350 επετεύχθη και μπορεί να κινηθεί είτε διορθωτικά στο 24630 (60%) ή να συνεχίσει την αντίδραση προς το 25860 (40%).
ΓΔ (797.50), 826, 834, 843, 838.30, 850, 855, (863.40)
FTSE 2043, 2105, 2108, 2132.30, 2186, (2193)

Δυστυχώς μια παρατήρηση που θεωρείται ΣΗΜΑΝΤΙΚΟΤΑΤΗ είναι οτι πολλά χαρτιά ειδικά της περιφέρειας δεν διορθώνουν όλο το καθοδικό τους αλλά ένα μόνο μέρος του. Αυτό ουσιαστικά σημαίνει οτι το καθοδικό τους ΔΕΝ ΕΧΕΙ ΛΗΞΕΙ και μετά το πέρας της παρούσας αντίδρασης θα πάνε πιθανώς να γράψουν ΝΕΑ ΧΑΜΗΛΑ!
Αυτό συμβαίνει και με τον FTSEM ο οποίος στο παρόν ανοδικό έχει μόνο ένα λευκο κερί με τον ΓΔ να εχει 3 και τον FTSE να έχει 4 !!!

ΔΤΡ ΗΜΕΡΗΣΙΟ

ΒΑΣΙΚΟ ΣΕΝΑΡΙΟ ΚΙΝΗΣΗΣ (80%)

ΠΙΘΑΝΟΙ ΣΤΟΧΟΙ 873 η 882 ΜΟΝΑΔΕΣ (50%) ή 833 ΜΟΝΑΔΕΣ (50%)
ΔΕΔΟΜΕΝΗ Η ΚΙΝΗΣΗ ΠΡΟΣ ΤΙΣ 882 ΜΟΝΑΔΕΣ !

Στη μεγάλη εικόνα ο ΔΤΡ είχε σχηματισμό μεγαφώνου (rising broadening wedge) το οποίο ολοκλήρωσε 5κυματικό στα υψηλά της 14/7/2017 διορθώνοντας σύμφωνα με τη θεωρία κοντά στην περιοχή του 77% της όλης κίνησης από το σημείο εκκίνησης του σχηματισμού. H διόρθωσή του ολοκληρώθηκε στις 20/11/2017 και έκτοτε ξεκίνησε ένα ανοδικό του οποίου ο τελικό σκοπός θα είναι να σπάσει κάποια στιγμή πάνω τον προαναφέρθεντα σχηματισμό μεγαφώνου. Σύμφωνα πάλι με την θεωρία ΑΠΟΚΛΕΙΟΝΤΑΙ ΝΕΑ ΧΑΜΗΛΑ και ο δρόμος είναι καθαρά ανοδικός προς το σημείο διάσπασης. Ουσιαστικά αυτό σημαίνει μεσοπρόθεσμα μια άλλη εποχή για τον τραπεζικό κλάδο.

Η μέτρηση του ανοδικού είναι σε κλεισίματα μια που ο ΔΤΡ πάντα κρατάει με ακρίβεια τις αναλογίες φίμπο σε κλεισίματα.

ΣΕΝΑΡΙΟ 1 (80%)

Στην κοντινότερη εικόνα βλέπουμε την εξέλιξη του ανοδικού όπου στο υψηλό της 1/2/2018 ολοκληρώθηκε κύμα 3 και έκτοτε είμαστε σε κύμα 4 διορθωτικό. Το διορθωτικό αυτό κινείται εντός ενός τριγώνου – μιας σφήνας η οποία εάν δεν σπάσει κάτω (δηλ δεν ακυρωθεί σαν σχηματισμός) μετά το πέρας της θα οδηγήσει σε νέα υψηλά (κύμα 5) μια που ο συγκεκριμένος σχηματισμός είναι σχηματισμός λήξης διόρθωσης και ανοδικής συνέχειας. Πριν συμβεί αυτό όμως οφείλει να ολοκληρωθεί το διορθωτικό εντός του σχηματισμού σεβόμενο την κάτω μπλε γραμμή του τριγώνου χωρίς δηλ. να την σπάσει κάτω. Από τις 917.23 μονάδες που βρισκόμαστε αυτή τη στιγμή και με εσωτερικό σχηματισμό τριαριού (μια που μιλάμε για διορθωτικό τρίγωνο σε αυτή τη μέτρηση) οφείλει σιγά σιγά να κινηθεί προς την κάτω γραμμή βλέποντας το επίπεδο των 882 μονάδων δηλ περίπου 4% κάτω από τα παρόντα επίπεδα. (50%)

Σε περίπτωση αποτυχίας του σχηματισμού, δηλ σε περίπτωση που σπάσει κάτω η γραμμή τριγώνου έχουμε κίνηση προς το 61.8% στις 873 μονάδες (λίγο κάτω από τη γραμμή), είτε προς την ισότητα δηλ τις 833 μονάδες, δηλ 10% κάτω από τα παρόντα επίπεδα, ακυρώνοντας τον ίδιο τον σχηματισμό του τριγώνου και δημιουργώντας ένα C. Στι 161.8% δεν μπορεί να πάει γιατί θα μπει το 4 μέσα στο 1, οπότε και θα ακυρωθεί η όλη μέτρηση. (50%)

ΣΕΝΑΡΙΟ 2 (20%)

Το τρίγωνο είναι εναρκτήριο προωθητικό και αν κρατήσει την κάτω γραμμή του στις 880 μονάδες τότε θα φύγει πάνω να κάνει το 2 της καθοδικής κίνησης και μετά το 3 για να δώσει νέα χαμηλά. Αυτό το σενάριο προυποθέτει να έχει λήξει στα υψηλά 5 κυματικό με 5=61.8% του 1, να έχει ολοκληρωθεί δηλ. η ανοδική κίνηση στο υψηλό.
Είναι ένα σενάριο το οποίο κατά την άποψή μου έχει λιγότερες πιθανότητες αυτή τη στιγμή να ισχύει αλλά θα εξεταστεί στη συνέχεια ανάλογα με την εξέλιξη της κίνησης.

ΠΕΡΙ ΤΡΙΓΩΝΟΥ….
Το τρίγωνο σε όλες τις περιπτώσεις μπορεί να είναι…..

Είτε διορθωτικό, είτε εναρκτήριο καθοδικό αλλά ΚΑΙ ΣΤΙΣ 2 περιπτώσεις (ότι και να’ναι) η κατάληξή του υποχρεούται να γίνει ακριβώς πάνω στην κάτω γραμμή :

1) ολοκληρώνοντας τη διόρθωση και σπάζοντας πάνω για νέα υψηλά αν είναι ΑΒΓΔΕ ή
2) ολοκληρώνοντας 1 και σπάζοντας πάνω για κύμα 2 και μετά 3 καθοδικό με νέα χαμηλά αν είναι 1-2-3-4-5 με διάρθρωση 5-3-5-3-5.

Άρα λοιπόν και στις 2 περιπτώσεις,  δηλ ότι τρίγωνο και να ναι υποχρεούται να σταθεί στην κάτω γραμμή και να σπάσει πάνω.

Αν σπάσει κάτω ακυρώνει αυτόματα τον σχηματισμό και πάμε για λήξη C στα προαναφερθέντα επίπεδα.

Παρατηρούμε επίσης οτι η ανοδική σφήνα (κόκκινο τρίγωνο) του κύματος 3 της προηγούμενης ανοδικής κίνησης την οποία στο βασικό σενάριο διορθώνουμε σε λίγες ημέρες δίνει πιθανό apex time για λήξη διόρθωσης.

Aναμένεται η αντίδραση που τελικά δεν έγινε χθες να γίνει σήμερα μέχρι τουλαχιστον τις 844.30.
Είναι επίσης πιθανό αν το επιτρέψουν και τα ξένα η αντίδραση μέχρι τη Παρασκευή να φτάσει το 863 όπου θα λήξει το Β αντίδρασης και θα πάμε για C κάτω με νέα χαμηλά.
Η κρίσιμη γρ.τάσης στο ημερήσιο είναι στις 823 και πιθανότατα θα ανοίξουμε πάνω από αυτήν απευθείας πιθανά και με γκαπ.
Στον ftse η διάσπαση γρ. τάσης έγινε χθες ήδη. Ήταν δηλ. χθες προπομπός της σημερινής αντίδρασης.

DAX 12610, 13000
DOW 24600, 25400
ΓΔ 795, 807, 830, 844.30, (863)
FTSE 2144, 2168, (2193)

ΔΕΗ 60 λεπτο.

Πιθανή η λήξη 5 κυματικού στο χθεσινό χαμηλό. Όλο αυτό ειναι Α και πάμε για Β αντίδραση πιθανότατα στο 61.8 του Α.

ΣΧΟΛΙΟ ΚΑΙ ΕΚΤΙΜΗΣΗ ΑΓΟΡΑΣ 8/2/2017

Στην κλειστή ομάδα, στο 80% των μετοχών που δίνω νούμερα τα χθεσινά πιάστηκαν απόλυτα.
Σε αυτές που δεν πιάστηκαν, οφείλεται υπόλοιπο κίνησης ώστε να πιαστούν κι αυτά.

Xθες λόγω της υποτονικής αντίδρασης στην Αμερική και στον DAX δεν καταφέραμε να φτάσουμε ούτε καν το 50% του καθοδικού στις 855 μονάδες.
Χθες βράδυ ήταν το ίδιο υποτονική η Αμερική. Με αυτά τα δεδομένα αναμένω συσσώρευση.
Ολα δείχνουν οτι η αντίδραση θα παιχτεί με 2πλο τριάρι. Δηλ πιθανόν σήμερα να διορθώσουμε κάνοντας το Β και αύριο ή τη Δευτέρα να κάνουμε το C προσεγγίζοντας τα αναμενόμενα νούμερα των 855 και 865 μονάδων με ακραίο το 877.
Στις μεσοπρόθεσμες θέσεις η άποψή μου είναι όσο είμασταν ακόμα στα υψηλά να έμεναν στο ή κάτω από το 50% και να αναμένουμε έναν μήνα – και κάτι – δύσκολο μέχρι να λήξει η διορθωτική ταλαιπωρία.
Στο θέμα του trade, επειδή αυτό απαιτεί volatility που δεν το έχουμε πάντα, θέλει προσοχή.

ΑΝΑΜΕΝΩ ΕΙΤΕ ΣΤΙΣ 855 ΕΙΤΕ ΣΤΙΣ 865 ΕΙΤΕ ΑΚΡΑΙΑ ΣΤΙΣ 877 ΝΑ ΛΑΒΕΙ ΤΕΛΟΣ Η ΠΑΡΟΥΣΑ ΑΝΤΙΔΡΑΣΗ αλλά πιθανόν να μας ταλαιπωρήσει το 2-3 συνεδριάσεις, εκτός αν αλλάξει κάτι προς το χειρότερο στα ξένα.

ΓΔ 10-ΛΕΠΤΟ

Η αντίδραση έχει συγκεκριμένους στόχους:
855, 865, 877

Προσωπικά θεωρώ ότι ίσως ζοριστεί λίγο στις 855 όπου βρίσκεται και η γρ.τάσης αλλά το 865 μάλλον θα το δει. Το 877 το βλέπει μόνο σε περίπτωση συνέχισης της αντίδρασης σήμερα το απόγευμα από Αμερική.